Què és el deute no garantit?
El deute no garantit es refereix a préstecs que no tenen garantia de garanties. Si el prestatari mor per defecte del préstec, pot ser que el prestador no pugui recuperar la seva inversió perquè el prestatari no està obligat a comprometre cap patrimoni específic com a seguretat per al préstec.
Com que els préstecs no garantits es consideren més arriscats per al prestador, generalment tenen taxes d'interès més elevades que els préstecs garantits.
Punts clau
- Els deutes no garantits són préstecs no garantitzats. Generalment requereixen taxes d’interès més elevades, ja que ofereixen al prestador una protecció limitada contra els impagaments. Els prestamistes poden mitigar aquest risc denunciant impagaments a agències de qualificació de crèdits, contractant amb agències de cobrament de crèdit i venent els seus préstecs. al mercat secundari.
Comprensió del deute no garantit
Un préstec no té garantia si no té el suport de cap actiu subjacent. Entre els exemples de deutes no garantits s'inclouen targetes de crèdit, factures mèdiques, factures de serveis públics i altres casos en què es va donar crèdit sense cap requisit col·lateral.
Els préstecs no garantits són particularment arriscats per als prestadors, perquè el prestatari pot optar per morir del préstec a causa de la fallida. En aquesta situació, el prestador pot intentar demandar al prestatari per l’amortització del préstec. Tanmateix, si no es va comprometre cap garantia d'actius específics, el prestador no podrà recuperar la seva inversió inicial.
Com que els préstecs no garantits es consideren més arriscats per al prestador, generalment tenen taxes d'interès més elevades que els préstecs garantits.
Tot i que la fallida pot permetre que els prestataris eviten pagar els seus deutes, no en surten les conseqüències. Els prestataris que han declarat fallida en el passat poden trobar difícil o impossible assegurar nous préstecs en el futur, ja que la fallida tindrà un fort impacte negatiu en la seva puntuació de crèdit, probablement durant els propers anys.
Mentrestant, els prestadors poden buscar mètodes alternatius per recuperar la seva inversió. A més de demandar al prestatari, els prestadors també poden denunciar qualsevol cas d’impagament o morositat a una agència de qualificació de crèdit. De forma alternativa, el prestador també pot contractar una agència de cobrament de crèdit que després procurarà cobrar el deute no pagat.
Exemple real de deute no garantit
Max és un prestador privat especialitzat en préstecs no garantits. Se li acosta un nou prestatari, Elysse, que vol demanar prestat 20.000 dòlars.
Com que el préstec no té garantia, Elysse no està obligada a comprometre's en actius específics com a garantia en cas que es produeixi un impagament del préstec. Com a compensació d’aquest risc, Max li cobra un tipus d’interès superior a les taxes associades als préstecs garantits.
Sis mesos després, el préstec es converteix en morositat a causa d’una sèrie de pagaments perduts i perduts d’Elysse. Max té diverses opcions a considerar:
Tot i que Max podria intentar demandar a Elysse per reemborsar el préstec, sospita que això no valdria la pena perquè no hi ha cap actiu específic garantit com a garantia. Com a alternativa, opta per contractar una agència de cobrament per sol·licitar l’amortització del préstec en nom seu. Com a compensació per aquest servei, Max accepta pagar a l’agència de cobrament un percentatge de qualsevol quantitat que l’agència de cobrament aconsegueix recuperar.
Una altra opció: Max podria haver venut el deute a un altre inversor mitjançant el mercat secundari. En aquest escenari, probablement hauria venut el deute amb un descompte considerable pel seu valor nominal. A canvi del preu de compra amb descompte, el nou inversor assumiria el risc de no ser reemborsat.
