Una qualificació creditícia d’una companyia d’assegurances és l’opinió d’una agència independent sobre la fortalesa financera d’una companyia d’assegurances. La qualificació creditícia d’una companyia d’assegurances indica la seva capacitat de pagar les reclamacions dels prenedors d’assegurança. No indica el rendiment que comporten els inversors dels títols de la companyia d’assegurances. A més, la qualificació creditícia d’una companyia d’assegurances es considera una opinió, no un fet, i les qualificacions d’una mateixa companyia d’assegurances poden diferir entre les agències de qualificació.
Punts clau
- Una qualificació creditícia de la companyia d’assegurances indica la solvència, la fortalesa financera i la capacitat de pagar les reclamacions dels asseguradors. Una qualificació creditícia de la companyia d’assegurances es considera una opinió (no un fet) emesa per una agència independent. Perquè cada agència de qualificació independent té la seva qualificació a escala, la mateixa companyia d’assegurances pot rebre diferents qualificacions entre les diverses agències. Les quatre principals agències d’avaluació de les companyies d’assegurances als Estats Units són AM Best, Moody's, Standard & Poor's i Fitch.
Comprendre la qualificació creditícia de la companyia d’assegurances
Hi ha quatre grans agències d’avaluació de les companyies d’assegurances: Moody's, AM Best, Fitch i Standard & Poor's (les dues últimes empreses també proporcionen qualificacions de crèdit empresarial per als inversors). Cada agència té la seva escala de qualificació que no equival necessàriament a l'escala de qualificació d'una altra empresa, fins i tot quan les valoracions semblen similars.
Per exemple, la qualificació creditícia de la companyia d'assegurances més alta de AM Best és A ++, que significa superior, mentre que Fitch's és AAA per excepcionalment forta, Moody's és Aaa per a la màxima qualitat, i Standard & Poor's és AAA per extremadament fort. És important no confondre, per exemple, la segona millor puntuació d'A + (per a superior) de AM Best amb la cinquena millor puntuació de F + de A + (per a forta), o la de C Best de AM Best (per a feble) amb Moody's C (per a més baixa) valorat).
Consideracions especials
Una entitat que sembla ser una companyia d'assegurances única i important pot estar composta per diverses companyies d'assegurances més petites, cadascuna amb la seva qualificació creditícia de la companyia d'assegurances. Per exemple, MetLife, Inc., té diverses filials, entre les quals hi ha la American Life Insurance Company, la Metropolitan Tower Life Insurance Company i la Delaware American Life Insurance Company. Cada filial tindrà la seva qualificació creditícia de la companyia d’assegurances en funció de com l’agència de qualificació en qüestió consideri la fortalesa financera de l’empresa.
A més, aquestes valoracions difereixen de les qualificacions de crèdit corporatiu de l'empresa matriu, que poden incloure valoracions separades per a accions preferents i deutes no garantits.
Beneficis de les qualificacions de crèdit de les empreses d’assegurances
Les qualificacions de crèdit de les empreses d’assegurances són importants perquè moltes persones i empreses depenen de les companyies d’assegurances per pagar reclamacions quan pateixen una pèrdua assegurada. Els riscos assegurats solen ser els que causarien una gran pèrdua financera si no s’assegura. Tot i això, les companyies d’assegurances només poden pagar si tenen diners. Igual que altres negocis, les companyies d’assegurances poden esdevenir insolvents.
A més, moltes persones i empreses depenen de les companyies d’assegurances per pagar els serveis jurídics, com ara defensar-se d’una demanda. Poques persones es poden permetre els costos desorbitats dels litigis d'avui. Sense diners per a la defensa, podrien ser condemnats injustament per un cas ocorregut. Per prevenir aquestes tragèdies, persones i empreses compren una assegurança. Les agències de qualificació de crèdits de les companyies d’assegurances pretenen evitar la insolvència de la companyia d’assegurances mitjançant l’emissió de qualificacions de fortalesa financera de l’asseguradora (qualificacions IFS) que estan disponibles lliurement per a la inspecció pública.
