Què és la inversió internacional?
La inversió internacional consisteix en seleccionar instruments d'inversió global com a part d'una cartera diversificada geogràficament. Les persones sovint inverteixen internacionalment per augmentar la diversificació de la seva cartera i per estendre el risc d'inversió entre mercats i empreses estrangeres.
La inversió internacional es pot contrastar amb la inversió nacional.
Punts clau
- La inversió internacional es refereix a la participació de títols emesos per empreses o governs de països diferents del vostre. Per invertir a nivell mundial, les carteres es poden diversificar, cosa que pot millorar els rendiments i reduir el risc de la cartera. des de canvis en els tipus de canvi, els tipus d’interès estrangers i els esdeveniments geopolítics.
Comprendre la inversió internacional
La inversió internacional proporciona als inversors un univers d'inversió més ampli per seleccionar inversions de cartera. Pot ampliar la diversificació d’un inversor, afegint potencialment noves fonts de rendibilitat. En alguns casos, també pot ajudar a mitigar alguns riscos sistemàtics associats a determinades economies del país.
La inversió internacional generalment amplia els instruments elegibles per a una cartera d’inversions més enllà de les inversions nacionals. Un inversor pot buscar els mateixos tipus d’opcions d’inversió a nivell internacional que té internament. Per als inversors nord-americans, els mercats d’inversions globals ofereixen variacions d’accions, bons i fons mutus. Els inversors també poden invertir en opcions i futurs en inversions i divises subjacents.
Si bé economistes i assessors defensen la inversió internacional, la majoria de les carteres d’inversors estan dominades per valors nacionals.
Consideracions d'inversió internacional
Els inversors trobaran una varietat d'opcions d'inversió als mercats internacionals. Si busquem índexs de deutes públics i índexs patrimonials internacionals, es basa la inversió internacional. Els inversors trobaran nombroses variacions d’accions, bons i fons mutus quan consideren una visió integral de les inversions internacionals.
Deute del govern internacional
Els governs de tot el món emeten deute per ajudar a finançar els seus pressupostos financers. El deute públic s’emet en forma de bitllets i bons amb venciments i tipus d’interès diferents derivats de la durada de la inversió subjacent. A nivell mundial, els països es poden classificar com a desenvolupats, emergents o fronterers per entendre millor les seves economies i els seus riscos. Els països desenvolupats són les economies més avançades del món i, per tant, tenen riscos més conservadors. Els mercats emergents i fronterers ofereixen una oportunitat més gran a mesura que les economies i les infraestructures es desenvolupen amb el pas del temps.
Les classificacions del mercat de crèdit poden ajudar a proporcionar a un inversor una comprensió del risc de les inversions de renda fixa. A nivell mundial, els països reben qualificacions de crèdit d’agències de qualificació de crèdit que ajuden a determinar els seus nivells de risc. Hi ha disponibles llistes exhaustives de qualificacions de crèdit per a país gratuïtament.
Índexs internacionals
Als mercats de renda variable, hi ha una àmplia gamma d'índexs internacionals que proporcionen una base per a consideracions d'inversió internacional.
Per obtenir una exposició global al mercat global, els inversors poden buscar índexs a tot el món. Aquests índexs inclouen existències de països de tot el món. Dos exemples d’índexs destacats són l’Índex global de càpsules FTSE i el Fons Vanguard Total Stock Index.
Els índexs de mercat desenvolupats, emergents i fronterers també ajuden a desglossar els mercats de renda variable global en tres categories. Les renda variable dels mercats desenvolupats solen presentar el menor risc, ja que les infraestructures del mercat financer i els mercats corporatius estan més avançats. Els mercats emergents i fronterers tenen majors riscos. Els mercats emergents solen ser una categoria d’alta demanda d’inversors internacionals. Aquests mercats tenen majors riscos pel seu creixement emergent, però tenen un potencial més gran de rendiments.
MSCI és un proveïdor d'índexs molt conegut pels seus índexs internacionals. Alguns dels índexs globals de la companyia són els següents:
- MSCI EAFE ÍndexMSCI Emerging Markets Index Índex de mercats fronterers IMCI
Riscos internacionals d'inversió
Tot tipus d'inversions comporten risc i la inversió internacional pot presentar riscos especials. Alguns dels riscos que comporta la inversió internacional inclouen els següents:
- Fluctuacions dels tipus de canvi de moneda, coneguts com a risc de canvi (o risc de divisa). Canvis en el valor de mercat (risc de preu) Canvis en els tipus d'interès estrangers. Esdeveniments polítics, econòmics i socials importants (risc geopolític) Menor liquiditatAccés inferior a informació important Operacions del mercat variable i procediments (risc de jurisdicció)
Els inversors estalviadors de valors internacionals poden cobrir alguns d'aquests riscos mitjançant diversos instruments com ara derivats de divises o swap.
