La Sèrie 11 és una llicència de valors que permet als propietaris proporcionar les cotitzacions de valors actuals i acceptar les comandes no necessàries per a la seva execució. També conegut com a representant adjunt - Examen de processament de comandes (AR), la Sèrie 11 està administrada per l'Autoritat Reguladora de la Indústria Financera (FINRA). S’aplica als assistents de vendes de corretatge que prenen i entren en comandes no sol·licitades de clients de corredors de concessionaris per a la seva execució. No els permet acceptar comandes de valors municipals ni programes de participació directa. No hi ha cap requisit previ per fer l'examen, tot i que un candidat primer s'ha de registrar a FINRA.
Trencar la Sèrie 11
La Sèrie 11 cobreix a persones associades a una empresa membre FINRA que acceptin comunicacions telefòniques o altres públics per tal de subministrar cotitzacions de valors corrents i acceptar comandes de títols no sol·licitats per a clients (amb l'excepció notable dels títols municipals esmentats i programes de participació directa). enviament a les operacions normatives d'execució de la comanda del membre. Segons FINRA, un representant adjunt - Registrant de processament de comandes "pot realitzar les tasques esmentades només a les instal·lacions del membre, ha d'estar sota la supervisió directa d'un director adequat registrat i no pot rebre una compensació directa o indirecta addicional per al nombre o mida de transaccions realitzades."
Sèrie 11 Activitats prohibides
Els inscriptors adjunts en processament de comandes representatius tenen prohibit realitzar les activitats següents:
- Registrar-se doblement com a representant o principalRenda d’assessorament o opinió d’inversionsComandacions de presa de dades Realització de transaccions en mercats de valors per compte de l’empresaAcceptació o obertura de nous comptesPrequalificació de clients potencialsEfectuació de transaccions en valors municipalsEfectuació de transaccions en programes de participació directa
Sèrie 11 Estructura i contingut
L'examen de la Sèrie 11 consta de 50 preguntes de selecció múltiple. Els candidats es destinen 60 minuts per completar l’examen, que té un cost de 80 dòlars. Una puntuació de superació és del 70%. No hi ha cap pena per endevinar, de manera que els estudiants han de procurar respondre totes les preguntes. La prova s’organitza en les seccions següents:
- Secció 1: Tipus de valors (10 preguntes) Secció 2: Comptes i comandes de clients (24 preguntes) Secció 3: Mercats de valors (5 preguntes) Secció 4: Normativa de la indústria de valors (11 preguntes)
Un cop finalitzat l’examen, els candidats rebran una secció per secció informativa de la seva actuació, així com la seva puntuació general. Els candidats no poden utilitzar cap material de referència durant l'examen, ja que es tracta d'una prova de llibre tancat. Les preguntes de l'examen poden canviar en funció de noves normatives o modificacions de la normativa existent, per la qual cosa els candidats han de mantenir-se al dia dels possibles desenvolupaments. Per obtenir més informació, visiteu el esquema de contingut de l'examen de la sèrie 11 de FINRA.
