És temptador entrar al mercat del petroli ara que l’administració de Trump ha promès que la producció d’energia domèstica sigui una prioritat. El Brent Spot Price reflecteix aquest entusiasme: va superar els 69 dòlars a finals de febrer.
Tot i això, entrar en el petroli no és exactament fàcil. La ruta més directa és amb els futurs del petroli, extremadament volàtils i que solen requerir una inversió inicial que exclogui tots els inversors més seriosos.
Com a alternativa, els fons negociats amb borsa (ETF) són una bona manera d'obtenir una peça del mercat del petroli. Podeu triar fons que facin un seguiment del rendiment dels preus del petroli mitjançant contractes futurs o fons vinculats a una cistella de renda variable de les empreses petrolieres. També podeu tenir una posició breu sobre els preus del petroli si projecteu una tendència baixista. Tots ofereixen exposició al mercat del petroli, però cadascun té un nivell de risc diferent i un lloc diferent en una cartera diversificada.
El 2017, diverses estratègies van anar bé. Els tres ETF que hi ha a continuació van ser els millors rendiments i es preveu que continuï guanyant el 2018. Aquests tres ETFs van ser escollits en base a una combinació de rendiment, volum de negociació, exposició i actius gestionats. Totes les xifres són del 22 de febrer de 2018.
Els refinadors de petroli VanEck ETF (CRAK)
- Emissor: VanEck Retorn 1 any: 36, 57% Preu: 29, 43 dòlars Volum de despesa: 8, 429Impostos gestionats: 24, 82 milions de dòlarsRàtio de despeses net: 0, 59%
La ETF VanEck Vectors Oil Refiners ETF va tornar el 36, 57% durant el període de l'exercici fins al 22 de febrer de 2018. El fons utilitza una estratègia d'índex per replicar els rendiments de l'índex global de refinadors MVIS MVIS. L'índex és un índex ponderat de capitalització modificat basat en regles. Fa un seguiment del rendiment de les empreses implicades en el perfeccionament de cru amb la producció de gasolina, dièsel, gasoil i combustible.
El Fons Petroli Brent dels Estats Units (BNO)
- Emissor: Fons de mercaderies dels Estats Units Rendibilitat de 1 any: 15, 09% Preu: 18, 21 dòlars Volum de despesa: 160 155, 55 Actius gestionats: 94, 01 milions de dòlarsRàtio de despeses totals: 0, 90%
BNO busca fer un seguiment dels moviments de preus diaris del cru Brent. El referent del fons és el contracte BNO Benchmark Oil Futures, que inclou contractes de futurs de petroli brut Brent cotitzats a la Borsa de Futurs ICE. Per assolir l'estratègia del fons, inverteix principalment en contractes de futur de cru de Brent. Altres inversions a la cartera inclouen altres contractes futurs relacionats amb el petroli, a endavant, contractes de swap, efectiu, equivalents de caixa i obligacions del govern dels Estats Units. Durant el període d'un any fins al 22 de febrer de 2018, BNO va obtenir un rendiment del 15, 09%.
El Fons PowerShares DB Oil (DBO)
- Emissor: Invesco PowerShares Retorn de 1 any: 13, 87% Preu: 10, 71 $ Volum de despesa: 493.566Actius en gestió: 433, 79 milions de dòlarsRàtio de despeses totals: 0, 75%
El Fons PowerShares DB Oil és un fons d’índex que pretén fer un seguiment de l’índex de retracte d’excés de rendiment òptim de DBIQ. L’índex es basa en el valor dels contractes futurs de petroli cru lleuger (WTI). DBO inverteix el 100% dels seus actius nets en futurs de cru del WTI. La seva garantia inclou els Bancs del Tresor dels Estats Units, la cartera de diners del Govern dels Estats Units i la cartera de garanties del Tresor de PowerShares. Durant el període d’un any fins al 22 de febrer de 2018, DBO va tenir un rendiment del 13, 87%.
