Què és una unitat d'acumulació?
Una unitat d’acumulació és una mesura del valor invertit en un compte de anualitats variables durant el període d’acumulació o una mena d’inversió en què els ingressos d’un trust es inverteixen en la fideïcomís.
Punts clau
- Una unitat d’acumulació mesura el valor d’una contribució a una inversió en un vehicle estructurat, com una anualitat. Les unitats d’ingressos i les unitats d’acumulació són dues coses diferents. Les unitats d’acumulació representen el valor de la contribució fins a un punt. Quan un inversor vol fer distribucions, converteix les seves unitats d’acumulació en unitats d’ingressos.
Com funciona una unitat d'acumulació
Una unitat d’acumulació pot fer referència a una de les dues coses:
1) En el cas d'una anualitat variable, es tracta d'una mesura del valor invertit en el compte durant el període d'acumulació del contracte. Com que un inversor aporta més fons a un compte anual, acumulen més unitats. Tot seguit, aquestes unitats s'utilitzen com a base de les distribucions quan l'inversor vol començar a retirar-se.
2) En el cas d'una unitat de fideïcomís, una unitat d'acumulació és una mena d'inversió en la qual els ingressos del fideïcomís no es paguen com a efectiu a l'inversor i es reinverteixen directament en la fiança.
Les unitats d’acumulació, en el cas d’una anualitat variable, s’utilitzen per mesurar amb precisió el valor de les aportacions de l’entitat. En els moments en què cauen les inversions de l'aniversari variable, un nivell fixat de finançament comprarà més unitats d'acumulació que quan els valors tenen un preu més alt, de la mateixa manera que els inversors poden aconseguir més accions d'estoc més barat que les que poden tenir accions a un preu més alt amb les mateixes. quantitat de moneda.
Les unitats d’acumulació dins d’un trust de la unitat es poden reinvertir en la fiança augmentant el preu unitari, o bé emetent més unitats als inversors. En qualsevol dels dos casos, l'inversor és capaç de reinvertir la seva part de beneficis de nou en la fideïcomissaria.
Unitat d’acumulació versus unitat d’ingressos
Si un jubilat busca fons de inversió, tenen dues opcions: una versió d’ingressos o d’acumulació del fons. En aquest escenari, un inversor estudia l'opció d'unitats d'ingressos versus unitats d'acumulació. Les unitats d'ingressos proporcionen ingressos per interessos o dividends directament a l'inversor, sovint a intervals regulars. En canvi, les unitats d’acumulació estan dissenyades per augmentar el valor del fons, de manera que qualsevol ingrés generat es reinverteix directament en el fons.
Els inversors haurien de mirar els seus objectius a l’hora de decidir entre unitats d’acumulació o ingressos. S'inclouen determinacions de si els inversors necessiten ingressos immediatament o si no, si l'interès acumulat servirà millor a l'inversor en el futur.
Els inversors poden canviar d'un tipus d'unitat a un altre i solen fer-ho. Per exemple, quan un s’acosta a la jubilació i necessita reforçar els pagaments de pensions que pot rebre, pot tenir sentit passar de l’acumulació a les unitats d’ingressos. És possible que hi hagi taxes relacionades amb la realització de canvis, per la qual cosa un inversor hauria de consultar amb un assessor abans de realitzar un canvi.
