Gemini és un intercanvi d’actius digitals privat i amb llicència que també ofereix serveis de custòdia per a les explotacions digitals. Va ser llançat el 2015 als Estats Units pels bessons Winklevoss, Cameron i Tyler, i ara ha ampliat les seves operacions a Europa i Àsia. (Per a més informació, vegeu entrevista de Winklevoss: el sistema de pagament de Bitcoin per valor de 400 milions de dòlars.) Ja ofereixen Bitcoin i Ether Trading; A partir del 19 de maig de 2018, proposaran també la negociació a Zcash. Es preveu que també s’aprovi Litecoin i Bitcoin Cash. Zcash es considera una "moneda de privadesa" i es considera "la primera criptocurrency oberta i sense permís que pot protegir totalment la privadesa de les transaccions mitjançant criptografia de coneixement zero".
Què és Géminis?
Competint directament amb altres borses de criptomoneda, com ara Kraken i Coinbase, Gemini permet als seus usuaris comprar, vendre i emmagatzemar criptomonedas primàries, com el bitcoin i l’èter, i intercanviar-les entre si i per monedes fiats. (Vegeu també, Què és Kraken?)
La paraula llatina "Gemini" significa bessons, i indica la dualitat. La plataforma Gemini està conceptualitzada per combatre ambdues formes de diners (criptomonedas de la nova era i les antigues monedes fixes existents) que s'espera que s'utilitzin intercanviablement en el futur amb l'adopció creixent de monedes virtuals.
Fins ara, els bessons de Winklevoss no han rebut aprovació SEC per al seu ETF de bitcoin, però han aconseguit esculpir un nínxol a l'espai de transaccions de criptomoneda. (Per a més informació, vegeu de nou els blocs ETF de Bitcoin SEC; rebutja l’oferta de Winklevoss el 2017).
Treballant sobre els principis fonamentals de seguretat, liquiditat i confiança, Gemini ofereix als seus clients minoristes i institucionals una plataforma per comprar, vendre i emmagatzemar dues de les monedes digitals més populars, bitcoin i eter, en un entorn regulat i segur.
El mercat de Gemini ofereix la negociació entre BTC / USD, ETC / USD i ETF / BTC. Exceptuant les finestres de manteniment a curt termini notificades avançades, l’intercanvi funciona de forma 24/7.
No s'admeten marges ni operacions curtes
Totes les comandes enviades a Géminis han d’estar totalment finançades, ja que actualment l’intercanvi no ofereix la negociació de marges com la que ofereix un competidor com Kraken. Tampoc permet la negociació a curt termini.
Juntament amb la comanda de mercat estàndard que s’omple immediatament al millor preu de mercat disponible en aquest mateix moment, Gemini ofereix una varietat de comandes límit en què un comerciant pot triar que el seu comerç s’executi d’una manera que s’ajusti millor a les seves necessitats. Inclouen les comandes de límit estàndard, comandes de límit immediat o cancel·lació immediata (COI), Maker-or-Cancel (MOC) i limitacions de subhastes (AO).
Actualment, les compres amb targeta de crèdit, dèbit, efectiu o xec no estan disponibles. Un client ha d’enllaçar un compte bancari i iniciar una transferència bancària o un dipòsit ACH d’un estat local dels Estats Units o d’un banc internacional per obtenir necessitats comercials.
Es poden transferir fitxes bitcoin i èter des de la seva billetera de criptomoneda al seu compte Gemini i viceversa. Per dipositar les criptomonedes al seu compte Gemini, el client ha de generar adreces de dipòsit exclusives a la plataforma Gemini i iniciar després la transferència des de la seva cartera a l’adreça generada.
Servei de custòdia de primera classe
A més de ser un intercanvi de moneda virtual estàndard, Gemini també ofereix serveis de custòdia als seus clients.
El departament de serveis financers de l'Estat de Nova York (NYDFS) va ser llicenciat per tenir en actiu el patrimoni digital del client en confiança en nom del client. És a dir, les participacions en moneda digital es mantenen segons requisits de reserva de capital i estàndards de compliment bancari especificats. Els bessons també estan obligats a mantenir i complir les mesures de ciberseguretat requerides.
Géminis manté una relació bancària amb un banc narrat per l'Estat de Nova York on es conserven tots els fons del client. L’adherència a aquests requisits actua com una assegurança dels fons propis i de les participacions de criptomoneda i garanteix que es recolzin en reserves monetàries adequades.
Si bé els clients individuals reben el tipus de compte de dipòsit per defecte, de quota zero, els grans clients institucionals poden optar per un tipus de compte de custòdia segregada que ofereix un emmagatzematge fora de línia, segur i auditable anomenat sistema de propietat freda de Gemini. Aquest últim servei és carregable i és ideal per a clients institucionals, com ara fons mutus, fons bescanviats i fons de cobertura.
El camí fins ara
Llançat el gener del 2015, l’intercanvi es va viure en directe per als clients dels Estats Units a l’octubre del 2015.
Al juny de 2016, va començar a operar al Canadà, permetent la negociació ETH / BTC per a clients canadencs. Dues setmanes després, va obrir les seves portes per als clients del Regne Unit, marcant la seva entrada a Europa.
Al setembre del 2016, Gemini va presentar la primera subhasta diària de bitcoin, un mètode seguit popularment a totes les borses de valors modernes, però que va ser el primer en una borsa de criptomoneda. El juliol del 2017 es van iniciar les subhastes diàries d'èter.
Entre octubre i novembre de 2016, Géminis es va expandir encara més a Hong Kong, Singapur, Corea del Sud i el Japó per atendre la població disparat de aficionats a la criptomoneda asiàtica.
El desembre de 2017, Gemini es va associar amb el CBOE que va llançar el primer contracte de futurs bitcoin liquidat en efectiu els preus es basen en el preu de subhasta de Bitini de Gemini, denominat en dòlars americans.
Reptes recents
Igual que amb qualsevol mercat normalitzat o intercanvi de seguretat, Géminis ha tingut una part bona de reptes al llarg dels seus dos anys de viatge. Alguns es van deure a les novetats del món de la criptomoneda com forquilles dures i alta volatilitat dels preus, mentre que d'altres es van deure a la infraestructura i al rendiment de la plataforma Gemini.
Després de la bifurcació Ethereum al juliol del 2016, l’intercanvi va tenir problemes i va haver d’inhabilitar temporalment tots els dipòsits i retirats d’èter.
Es van adoptar mesures preventives, però es van produir problemes similars durant la forquilla dura de diners en efectiu bitcoin a l'agost del 2017. Durant el mateix mes, l'entorn de producció de Gemini, establert a Amazon Web Services (AWS), va superar la quota de recursos assignada i va afectar la negociació. enganxades durant moltes hores durant un parell de dies. El problema es va resoldre després que Gemini optés per més recursos web per solucionar aquests problemes.
Al novembre de 2017, a causa d’un augment sense precedents del trànsit enmig dels preus bitcoin més elevats, els clients van perdre l’accés a les interfícies web i API de Gemini durant diverses hores.
Un altre número va esclatar al desembre del 2017, quan Géminis va haver d’ampliar la finestra de manteniment anunciada anteriorment per diverses hores enmig d’una elevada volatilitat dels preus bitcoin que va abaixar 1.500 dòlars durant els temps d’inactivitat, atraient l’irrea dels clients.
La línia de fons
Amb la recent liquidació amb èxit del primer futur de Bitcoin (sèrie de gener) a un preu de 10.900, 00 dòlars, determinat per la subhasta BTC / USD de les 4 de la tarda de l'Est de Gemini, Gemini continua avançant al mercat de transaccions de criptomoneda.
Les ofertes actuals de Gemini només permeten entre parelles de bitcoin, èter i dòlars, i amb opcions de negociació limitades sense cap tipus de venda o de negociació. Tot i això, els clients poden esperar un entorn de negociació segur i regulat, ja que les operacions i les participacions de la signatura s’ajusten als estàndards reguladors necessaris.
En endavant, Gemení pot necessitar ampliar les seves ofertes de productes i buscar opcions d’expansió a tot el món, ja que competeix amb jugadors establerts com Kraken i Coinbase. (Per a més informació, vegeu Tyler Winklevoss: Bitcoin és or, èter és oli, Litecoin és un testnet.)
Invertir en criptocurrencies i ofertes inicials de monedes ("ICOs") és altament arriscat i especulatiu, i aquest article no és una recomanació de Investopedia ni de l'escriptor per invertir en criptocurrencies o ICOs. Com que la situació de cada individu és única, sempre s’ha de consultar un professional qualificat abans de prendre cap decisió financera. Investopedia no ofereix cap representació ni garantia sobre la precisió o la puntualitat de la informació continguda en aquesta. A la data de la publicació d’aquest article, l’autor no té criptocurrencies.
