Què és un director registrat?
Un principal registrat és un concessionari de valors autoritzat que també té la capacitat de supervisar el personal operatiu, de compliment, de negociació i de vendes. Per convertir-se en director registrat, les persones han de disposar de llicències bàsiques rellevants, així com una llicència general addicional de títols (Sèrie 24) per a les responsabilitats addicionals.
Principal explicat
En el context d’una empresa de corretatge, un director registrat supervisaria les funcions de venda i negociació, supervisant el compliment regulatori d’una empresa d’inversió o les seves operacions generals. Les activitats permeses inclouen el comerç, la comercialització, la subscripció i la publicitat (les vendes i la publicitat publicitària han de ser aprovades per un director abans de l’ús). Les persones implicades en la banca d’inversions també poden estar obligades a ser principals registrats. L’Autoritat reguladora de la indústria financera (FINRA), a més d’altres òrgans reguladors, exigeix que les persones aprovin l’examen de la Sèrie 24 (a sobre dels exàmens habituals requerits per a corredors de borsa, com la Sèrie 7) abans que puguin convertir-se en principal registrat.. Aquells que vulguin ser regidors d’opcions registrades (ROP) hauran de passar l’examen de la sèrie 4 de FINRA.
Responsabilitats principals registrades
Els privilegis que s’estenen als Principals Registrats tenen una responsabilitat important, fins i tot fins al punt de la responsabilitat legal en el cas d’errors i faltes. Algunes de les responsabilitats addicionals inclouen la presentació puntual i precisa d’agències estatals i federals, així com organitzacions d’autoregulació (SRO), el manteniment del capital net mínim per a la seva empresa o sucursal, el pagament de les taxes de processament i l’assegurança que les llicències dels empleats siguin adequades i actual.
Principal registrat: La Sèrie 24
Com s'ha assenyalat, cal aprovar l'examen de la Sèrie 24 de FINRA, també conegut com a examen general de qualificació de valors principals (GP). L'examen consta de 160 preguntes (10 de les quals no es poden anotar i es fan de forma aleatòria al llarg de la prova) i es lliuraran als candidats 3 hores i 45 minuts per completar-lo. Per a aprovar una puntuació del 70%. L'examen cobreix cinc funcions principals:
- Funció 1: Supervisió del registre d’activitats de gestió de personal i intermediaris (9 preguntes) Funció 2: Supervisió d’activitats generals de broker-distribuïdors (45 preguntes) Funció 3: Supervisió d’activitats relacionades amb els clients al detall i institucionals (32 preguntes) Funció 4: Supervisió d'activitats comercials i de comercialització (32 preguntes) Funció 5: Supervisió de la banca i la investigació d'inversions (32 preguntes)
Els candidats principals registrats han de passar un dels exàmens següents per cursar la Sèrie 24: Sèrie 7; Sèrie 17; Sèrie 37; Sèrie 38; Sèrie 57; Sèrie 62; Sèrie 79; Sèrie 82. (En el cas de la Sèrie 57, el candidat rebrà la designació de principal comerciant (TP) en lloc del principal general en passar per la sèrie 24).
