El balanç d’octubre mostra similituds amb la forta caiguda de febrer, cosa que suggereix que els jugadors del mercat poden descobrir senyals de negociació ocults mitjançant l’anàlisi fractal. Aquesta tècnica mal entesa es basa en la tendència del mercat a repetir comportaments passats, ja sigui mitjançant retracements matemàtics, el nombre de dies de negociació o punts totals de màxims a mínims i viceversa.
Comencem per mirar el comportament fractal de la SPDR S&P 500 ETF (SPY) entre juliol de 2015 i abril de 2016. El mercat va superar els 210 dòlars el febrer de 2015 i va entrar en un rang estret que es va reduir a l'agost a l'agost. Els compradors compromesos van tornar prop de 190 dòlars, provocant un rebot en forma de V, seguit d’un segon descens que va provar el mínim anterior. Suport mantingut, generant un segon patró en forma de V que va completar una reversió de fons inferior, marcant el final de la correcció intermèdia.
La primera onada venedora va durar 26 dies i va portar 31 punts. El fons va doblar el recompte diari per un nombre gairebé igual de punts en completar el primer patró de recuperació en forma de V. Aquest total de dos dies va predir perfectament la durada de la caiguda posterior, que va registrar 31 punts igual que el primer descens. Notablement, la reunió a l'abril del 2016 va coincidir amb el total de punts per quarta vegada, però va trigar 64 dies, cosa que gairebé iguala una extensió horària de 1, 27 Fibonacci.
Aquesta simetria és comuna en l'estructura del mercat, sobretot en períodes de volatilitat superior a la normal, però rarament les matemàtiques es juguen dues vegades de la mateixa manera. Aquest és el principal repte de l'anàlisi de l'acció de preus de S&P 500 a setembre i octubre en comparació amb el primer trimestre. Afortunadament, altres fenòmens del mercat sensibles a les matemàtiques, com els canals paral·lels, ofereixen freqüentment indicis sobre com es veuran aquests patrons enrere.
S & P 500 Fractals en joc
La venda a febrer del SPDR S&P 500 ETF va comportar 34 punts (un nombre Fibonacci) en 11 dies. L’onada de recuperació posterior va doblar el total diari, igual que l’encarnació del 2015, però es va aturar després de 27 punts al nivell de retrocés.786 en lloc de completar un patró en forma de V. El rebot va trigar quatre mesos més a assolir aquest nivell i va assolir el màxim de gener del 24 d'agost, una mica més de sis mesos després de la baixa de febrer.
Una tendència alçada màxima situa un canal paral·lel a 261 dòlars, marcant un objectiu negatiu potencial. La simetria del temps perfecte no sembla actible ara mateix, cosa que els jugadors del mercat observant tinguin en compte les octaves del dia total, com els patrons 11, 22 i 26, 52. Els tècnics també han de triar entre la màxima absoluta el 20 de setembre o el 3 d'octubre, que va suposar el punt d'inici del declivi. La segona barra de preus, que sembla més fiable, ara ha dut 10 dies i 23 punts.
El fons S&P 500 podria tornar-se al màxim aquí, però una oportunitat de compra més potent pot arribar a un preu més baix quan els elements fractals s’alineen directament o a través de ràtios de Fibonacci. Per exemple, una camada cap avall que arriba al suport del canal al voltant del 22è (o fins i tot el 33è) dia marcaria senyals importants de compra, que coincideixen amb el recompte puntual de la caiguda del primer trimestre alhora que duplicaria o triplicaria el recompte de dies.
Els operadors observants poden no identificar el fons exacte abans que el mercat augmenti, però la fractal del primer trimestre preveu un rebot al nivell de retrocés.786, oferint informació accionable sobre on podria acabar l’onada de compra. L’anàlisi de la força relativa també es pot utilitzar per assenyalar mínims negociables, amb estocàstiques diàries i setmanals creuant-se en cicles de compra en sincronització amb lectures fractals.
La línia de fons
L’anàlisi fractal podria permetre als tècnics del mercat identificar un fons del quart trimestre i una oportunitat de compra molt abans de la seva competència.
