Taula de continguts
- Desplegament de posicions FX
- Crèdit sobre rollover
- Exemple de caprici
Al mercat de divises (FX), el procés de transferència és el procés d’ampliació de la data de liquidació d’una posició oberta. En la majoria de les operacions de divises, un comerciant té obligació de lliurar la moneda dos dies després de la data de la transacció. Tanmateix, passant per la posició, tancant simultàniament la posició existent a un ritme tancat diari i reingressant a la nova taxa d'obertura el dia següent de negociació, el comerciant amplia artificialment un dia el període de liquidació.
Punts clau
- Un desplegament en mercats de divises es refereix a traslladar una posició a la data de lliurament següent, en aquest cas el rebot incorre en un càrrec. En funció de si un comerciant té una posició llarga o curta, pot rebre un crèdit de transferència o bé tenir un dèbit. La taxa de variació en divises és la rendibilitat neta d’interès d’una posició de moneda mantinguda durant la nit per un comerciant.
Desplegament de posicions FX
Els operadors del dia forex a llarg termini poden guanyar diners al mercat mitjançant la negociació des del costat positiu de l'equació de transferència. Els operadors comencen calculant punts d'intercanvi, que és la diferència entre la tarifa avançada i la taxa inicial d'una parella de moneda específica, expressada en pro. Els operadors basen els seus càlculs en la paritat dels tipus d'interès, cosa que implica que invertir en monedes diferents hauria de produir rendiments coberts iguals, independentment dels tipus d'interès de les monedes.
Els comerciants calculen els punts d'intercanvi per a una data de lliurament determinada tenint en compte el benefici o el cost net de prestar una moneda i prestar-ne una altra contra aquesta durant el temps comprès entre la data del valor spot i la data de lliurament. Per tant, el comerciant guanya diners quan es troba en el costat positiu del pagament dels interessos.
Crèdit sobre rollover
Sovint es coneix com demà següent, el fet de ser útil és útil a la divisa de divises, ja que molts operadors no tenen intenció de lliurar la moneda que compren; més aviat, volen treure profit dels canvis en els tipus de canvi. Atès que cada comerç de divises implica prestar moneda d'un país per comprar-ne un altre, rebre i pagar interessos és habitual. Al tancament de tots els dies de negociació, un comerciant que hagi ocupat una posició llarga en una moneda de gran rendiment respecte a la moneda que va prendre prestat rebrà una quantitat d'interès en el seu compte.
Per contra, un comerciant haurà de pagar interessos si la moneda que va prendre prestat té un tipus d'interès més alt respecte a la moneda que va comprar. Els comerciants que no vulguin cobrar ni pagar interessos han de tancar-se fora de les seves posicions fins a les cinc de la tarda.
Tingueu en compte que l’IRS considera que els interessos rebuts o pagats per un operador de divises en el transcurs d’aquestes operacions de divises són ingressos o despeses d’interès ordinaris. A efectes fiscals, el comerciant de divises ha de fer un seguiment dels interessos rebuts o pagats, separat dels guanys i les pèrdues habituals de negociació.
Exemple de caprici
La majoria dels intercanvis de divises mostren la velocitat de desplaçament, és a dir, generalment no és necessari calcular la taxa. Però tingueu en compte la parella de moneda NZDUSD, on teniu un valor NZD llarg i un USD curt. El tipus de canvi al 30 de gener de 2019 és de 0, 69. El tipus d’interès durant la nit de NZD pel banc de reserves del país és de l’1, 75%. La taxa de fons federals en USD és del 2, 4%. La velocitat de desplaçament de NZDUSD és
Per a una posició de 100.000, l'interès llarg és de 9, 3 EUR, o 100.000 * 0, 0093%. Per al NZD curt, el cost és de 5, 01 NZD o 100.000 * 1, 67 * 0, 003%. L’euro convertit a NZD és igual a 15, 53, o 9, 3 * 1, 67. Generalment es mostra en pips, la velocitat de desplaçament NZDUSD és del -0, 0026% o 0, 26 pips. Amb una posició de 100.000 nocions, la taxa de sobrevés seria de 2, 6 NZD o -3, 8 USD.
