Què és un fons complet
Un fons global és un fons per accions que inverteix en un ampli univers de valors propis sense restriccions de capitalització.
El terme "cap" és una abreviatura per a capitalitzar. La comunitat d’inversions mesura la mida d’una empresa per la seva capitalització de mercat, que es calcula multiplicant el nombre d’accions pendents d’una empresa pel seu preu d’accions actual. Les empreses es caracteritzen generalment per ser petites, mitjanes o grans.
FONS TOTALITZAT DE DESENVOLUPAMENT
Un fons global no se centra en un estil de capitalització específic. En canvi, pot invertir en tota la gamma de capitalitzacions de mercat. Si bé no hi ha consens universal sobre les definicions exactes dels diferents límits del mercat, els paràmetres següents són una bona aproximació:
Gegant o Mega Cap: per sobre dels 200 milions de dòlars
Cap gran: De 10 mil milions a $ 200 mil milions
Valor mitjà: de 2.000 milions de dòlars a 10.000 milions de dòlars
Petita tapa: de 300 milions de dòlars a 2.000 milions de dòlars
Micro Cap: Menys de 300 milions de dòlars
En fons de capitalització orientats, aquestes designacions poden informar els inversors de fons mutus sobre el focus d'inversió del fons en termes de mida de l'empresa. Tot i que no s’inverteix per capitalització, els fons exclusius poden tenir altres estils d’inversió orientats o poden ser fons flexibles que només es concentren en l’apreciació del capital. Els objectius i les estratègies d'inversió poden variar àmpliament en els fons exclusius.
Objectius del fons complet
Els fons exclusius sovint poden requerir un major control i diligència deguda dels inversors a causa de l’ampli univers disponible per a la inversió. Sovint, aquests fons només inclouran la totalitat del seu nom de fons i requereixen als inversors que aprofundin en detalls sobre l'estil d'inversió. Els fons registrats han de proporcionar detalls complets sobre el seu objectiu i estratègia d’inversió en un prospecte inclòs a la declaració de registre del fons.
Els fons exclusius poden ser gestionats passivament o activament. Els fons integrats gestionats de forma passiva poden proporcionar als inversors una exposició total al mercat mitjançant índexs com l’índex total del mercat de valors de Dow Jones als Estats Units i l’índex Wilshire 5000.
Els fons exclusius gestionats activament solen adoptar un enfocament més específic per aconseguir guanys de capital. Els estils d’inversió habituals per als fons exclusius poden incloure creixement, valor i ingressos. Cadascuna utilitza anàlisis actius per identificar accions de millor rendiment i obtenir guanys de capital. L'ampli univers implicat en fons exclusius també el fa atractiu per a estils de gestió alternatius com ara estratègies a llarg termini o curt. Els gestors alternatius poden utilitzar palanquejament i derivats per obtenir rendiments elevats del mercat durant tots els cicles del mercat. En el cas de fons llargs / curts, els gestors d’inversions busquen adoptar posicions llargues sobre les accions que creuen que continuaran superant, alhora que s’estenen les opcions d’inversió per incloure també la presa de posicions curtes sobre accions que creuen que tindran un baix rendiment a curt i llarg termini. Alguns fons poden ampliar les seves inversions elegibles als mercats internacionals, cosa que pot proporcionar una latitud encara més gran i un univers més divers.
Fons All-Cap Federat de MDT
A la categoria de fons exclusius, el Fons All-Cap de MDT Federated ha estat un millor rendiment el 2018. Al 29 de gener de 2018, el Fons va obtenir un rendiment del 8, 23%. El fons està comparat amb l’índex Russell 3000. Inverteix utilitzant un procés quantitatiu fonamental que busca proporcionar una apreciació de capital a llarg termini.
