Què és la inversió autoritzada
Una inversió autoritzada és aquella que és feta per un fideïcomissari o un fiduciari, que segueix les instruccions escrites d’un fideïcomís.
DESENVOLUPAMENT Inversió autoritzada
Les inversions autoritzades poden estar dictades per lleis estatals o per instruments de confiança dissenyats per restringir els tipus i quantitats de les inversions permeses dins d’un trust. En el passat, alguns estats van crear “llistes legals” d’inversions que es podrien fer en fideïcomissaris, tot i que ara molts estats han abolit aquestes normes. En la majoria dels casos, una llista d’inversions autoritzada impedeix inversions agressives o especulatives i assegura que la confiança es gestiona de manera conservadora.
Una mirada més detinguda del paper de les inversions autoritzades
Quan un individu crea una confiança, hi ha tres funcions clau: l’atorgant, el fideïcomissari i els beneficiaris. La persona que crea la confiança sol ser l’atorgant. El cedent finança el fideïcomís i els beneficiaris acaben rebent diners o altres actius d’aquest trust. Quan es configura la confiança, inclou una llista d’inversions autoritzada. Aquesta llista proporciona orientacions sobre els tipus d'inversions que es poden realitzar amb els fons fiduciaris per ajudar a garantir que els resultats de la inversió s'ajusten als desitjos del concedent. Per exemple, la confiança pot permetre que la inversió en accions proporcioni creixement i bons que proporcionin una certa estabilitat a la cartera de confiança. Tanmateix, és possible que no s’admetin inversions més arriscades com el capital privat.
És responsabilitat del fideïcomís complir la llista d’inversions autoritzades del compte de confiança implicat. Els administradors poden ser propis administradors o bé un tercer com ara un membre de família de confiança, un advocat, un comptable, un banc o una empresa de confiança de tercers poden assumir la responsabilitat. S’ha de tenir especial cura a l’hora d’escollir els fiduciaris a causa del paper crític que tenen en la gestió dels actius de confiança. L’atorgant i els beneficiaris no poden influir el fideïcomís per realitzar inversions que no siguin a la llista autoritzada.
Els fideïcomissaris han d'actuar com a fiduciaris en relació amb els beneficiaris i els actius de la confiança. Si bé els síndics tenen la propietat legal sobre els actius que tenen confiança, també estan obligats legalment i èticament a actuar en el millor interès dels beneficiaris que tinguin un títol equitatiu de la propietat, segons les regles generals que regeixen les opcions d’inversió i la gestió d’un fiduciari. dels actius de confiança. Aquestes regles es regeixen tant pels estats com per l'Autoritat Reguladora de la Indústria Financera (FINRA) i la Comissió de Valors i Intercanvis de Valors (SEC) dels Estats Units i solen ser arbitrats en els tribunals substitutius o de prova.
