Amb els anys, les opcions en accions d’empleats s’han convertit en una manera cada vegada més habitual de reclutar empleats de més alta qualitat i donar-los una sensació de propietat en una empresa. Segons el Centre Nacional per a la propietat d’empleats, el nombre de treballadors amb opcions ha augmentat nou vegades des de finals dels anys vuitanta.
De fet, les opcions d’accions, que us ofereixen el dret de comprar accions a un preu predeterminat en una data futura, poden ser un component valuós del vostre paquet global de compensació. Però per treure’n el màxim partit, és important comprendre el seu funcionament i com es tracten amb finalitats fiscals.
Obteniu el màxim profit de les opcions d’accions d’empleats
Comprensió dels fonaments
El benefici d'una opció en accions és la possibilitat de comprar accions en un futur a un preu fix, fins i tot si el valor de mercat és superior a aquest import quan realitzeu la compra. La vostra capacitat per exercir les vostres opcions està determinada per un calendari de contractació, que enumera el nombre d’accions que un empleat pot adquirir en dates concretes a partir d’aleshores.
Punts clau
- Les opcions d’existència d’empleats poden constituir una part lucrativa del paquet global de compensació d’una persona, tot i que no totes les empreses les ofereixen. Els treballadors poden comprar accions a un preu predeterminat en una data futura, independentment del preu de les accions quan s’exerceixin les opcions. Les opcions per a accions no qualificades (OMS) s’atorguen a empleats, assessors i consultors; Les opcions d’incentiu d’incentius (ISO) són només per als empleats. Amb els NSOs, pagueu impostos ordinaris sobre la renda quan exerceixin les opcions i els impostos sobre les plusvàlues patrimonials quan vengueu les accions. ingressos o plusvàlues, segons el temps que va mantenir les accions primer.
Un empresari pot concedir-vos 1.000 accions en la data de la concessió, per exemple, amb 250 accions un any després. Això vol dir que teniu dret a exercir 250 de les 1.000 accions inicialment concedides. L'any següent, es conserven altres 250 accions, etc. El calendari d’investigació també inclou una data de caducitat. És llavors quan l’empleat ja no té dret a comprar accions de l’empresa en els termes del contracte.
El preu al qual l’empleat pot comprar accions es coneix com a preu d’exercici. En la majoria dels casos, és només el valor de mercat de les accions a la data de la concessió. Si el preu de les accions augmenta en el moment en què s’adjudica, la vostra opció es considera “en diners”, el que significa que podeu comprar les accions a un preu inferior al que valen ara.
Tipus d’opcions en accions
Hi ha dos tipus principals d’opcions per a accions d’empleats: opcions d’accions no qualificades (NSOs) i opcions d’acció d’incentius (ISO). Una diferència entre ells és l’elegibilitat. Les empreses poden concedir el primer a empleats, consultors i assessors; tanmateix, només els empleats poden rebre ISOs. Però la distinció més gran és la forma en què són tractats amb finalitat fiscal a la data de l’exercici.
En el cas d'un NSO, incorporeu bé la factura quan exerceixis l'opció. La diferència entre el preu d’exercici i el valor de mercat raonable de les accions està subjecta als impostos sobre la renda ordinària d’aquest any.
Suposem que teniu opcions amb un preu d’exercici de 10 dòlars per part que va augmentar fins a 30 dòlars el moment que les vau exercir. Vostè pagaria els impostos sobre la renda de 20 dòlars per acció.
Quan posteriorment vengui les accions, qualsevol altre augment del preu de venda està sotmès a la taxa de guanys de capital més favorable. Suposem que van augmentar el seu valor fins a 55 dòlars una acció quan els vàreu vendre dos anys després. Vostè pagaria la taxa de plusvàlua a llarg termini de 25 dòlars per acció (tot i que pagaria la taxa més alta a curt termini si els vengués dins d’un any de la compra).
Normalment, les ISO són més avantatjoses per a l'empleat, en part perquè la data d'exercici no és un fet imposable (tot i que els empleats amb guanys més elevats han de fer un ajust mínim alternatiu o AMT), en funció de la diferència entre el preu de mercat actual. i el preu d’exercici).
En lloc d'això, voldreu establir l'IRS quan veniu realment les vostres accions a la carretera. Si teniu les accions durant més d’un any, incorreu en l’impost sobre les plusvàlides a llarg termini de la diferència entre el preu d’exercici i el preu de venda eventual. De manera que si utilitzem els mateixos preus en l’exemple anterior, pagueu l’impost de les plusvàlues a 45 dòlars per acció (preu de venda de 55 dòlars menys el preu d’exercici de 10 dòlars).
Per obtenir el tractament fiscal preferit, les ISO han de mantenir-se durant dos anys a partir de la data de la concessió i almenys un any des de la data de l’exercici. En cas contrari, es produeix una "disposició desqualificadora" i la diferència entre el preu de la concessió i el valor de mercat a la data d'exercici està subjecta a l'IRPF.
Compte amb la data de caducitat
Les opcions en accions no duren per sempre. Normalment, hi ha un calendari de gestió que dura entre un i quatre anys, encara que alguns empleats poden tenir fins a deu anys. I si abandoneu l’empresa per qualsevol motiu, ja sigui per un acomiadament, renúncia o jubilació, només podreu tenir 90 dies per fer-los servir.
Si estàs a les poques setmanes posteriors a la caducitat i les accions es cotitzen per sobre del preu de l’exercici, és probable que sigui hora d’actuar. L’últim que voleu fer és deixar que les opcions caduquen i no valgui cap valor.
14, 2 milions
El nombre de participants en el pla d’opcions d’existència d’empleats als Estats Units, a partir del 2016, l’any més recent per al qual es disposen de dades, segons el Centre Nacional per a la propietat d’empleats.
Mantingueu el vostre portafoli divers
Un benefici generós d’opcions en accions no és, certament, res. Però té un risc important: la possibilitat que massa de la riquesa estigui relacionada amb un sol estoc.
Com a regla general, voleu evitar tenir més del 10% al 15% de la vostra cartera vinculada a una empresa determinada. En cas que l’organització caigui en moments difícils, no sereu prou diversificats com per esborrar el cop.
Si superes aquest llindar, és possible que pensis en vendre prou estoc cada any per mantenir l'ou niu fora de risc de volatilitat excessiva. Per tenir en compte les fluctuacions del mercat, considereu dividir la venda en una sèrie de transaccions en unes setmanes o mesos, especialment per a quantitats més grans. A continuació, podeu fer servir aquest ingrés per augmentar les vostres aportacions de 401 (k) i IRA.
La línia de fons
Les opcions d’existències d’empleats poden constituir una part valuosa del vostre paquet de compensació, sobretot si treballeu per a una empresa que el seu stock ha augmentat fins tard. Per tal d’aprofitar al màxim, assegureu-vos d’exercir els vostres drets abans que caduquin i comprendre l’efecte fiscal de les vostres decisions.
