Què és una funció de densitat de probabilitats (PDF)?
La funció de densitat de probabilitats (PDF) és una expressió estadística que defineix una distribució de probabilitats (la probabilitat d’un resultat) per a una variable aleatòria discreta (per exemple, un estoc o ETF) en contraposició a una variable aleatòria contínua. La diferència entre una variable aleatòria discreta és que podeu identificar un valor exacte de la variable. Per exemple, el valor de la variable, per exemple, un preu de les accions, només va dos punts decimals més enllà del decimal (per exemple, 52.55), mentre que una variable contínua podria tenir un nombre infinit de valors (per exemple, 52.5572389658…).
Quan el PDF es retrata gràficament, l’àrea sota la corba indicarà l’interval en què caurà la variable. L’àrea total d’aquest interval del gràfic és igual a la probabilitat que es produeixi una discreta variable aleatòria. Més exactament, atès que la probabilitat absoluta que una variable aleatòria contínua tingui un valor específic sigui zero a causa del conjunt infinit de valors possibles disponibles, el valor d’un PDF es pot utilitzar per determinar la probabilitat que una variable aleatòria s’inclogui dins d’un rang específic. de valors.
Punts clau
- Les funcions de densitat de probabilitats són una mesura estadística que s'utilitza per avaluar el resultat probable d'un valor discret, per exemple, el preu d'una acció o ETF.PDFs es representen en un gràfic que s'assembla normalment a una corba de campana, amb la probabilitat que els resultats estiguin per sota de la corba.. Una variable discreta es pot mesurar exactament, mentre que una variable contínua pot tenir valors infinits.PDFs es poden utilitzar per avaluar el risc / recompensa potencial d'incloure una determinada seguretat / fons en una cartera.
Els fonaments bàsics de les funcions de densitat de probabilitats (PDF)
Els PDF s’utilitzen per avaluar el risc d’una determinada seguretat, com ara un estoc individual o ETF. Normalment es mostren en un gràfic, amb una corba de campana normal que indica el risc de mercat neutre, i una campana en els dos extrems que indica un risc / recompensa major o menor. Una campana a la part dreta de la corba suggereix una recompensa més gran, però amb menor probabilitat, mentre que una campana a l'esquerra indica un risc més baix i una recompensa més baixa.
Els inversors haurien d’utilitzar PDF com una de les moltes eines per calcular el risc / recompensa global en joc a les seves carteres.
Un exemple de funció de densitat de probabilitats (PDF)
Com s’ha indicat anteriorment, els PDF són una eina visual representada en un gràfic basat en dades històriques. Un PDF neutre és la visualització més habitual, on el risc és igual a la de recompensar en un espectre. Algú que estigui disposat a arriscar-se només estarà buscant esperar un retorn limitat i cauria al costat esquerre de la corba de campana a sota. Un inversor disposat a arriscar-se més altament a la recerca de beneficis més alts estaria al costat dret de la corba del timbre. La majoria de nosaltres, buscant rendiments mitjans i risc mitjà estaria al centre de la corba de campana.
