Si el broker venia valors fora del vostre compte d'inversió sense obtenir prèviament permís, les accions del vostre agent no són legals tret que la transacció s'hagi realitzat en determinades condicions.
Dues situacions en què les accions del vostre agent de serveis són legals
1. Si teniu un tipus de compte discrecional per al qual heu signat documents que donen permís al corredor per comprar i vendre títols per a la vostra cartera en nom vostre, el broker pot vendre des del compte. Tanmateix, qualsevol operació realitzada pel corredor ha d'estar dins de les directrius que figuren en el contracte de compte, que descriuen la vostra tolerància al risc i els seus objectius d'inversió.
2. Si teniu un compte de marge i el vostre nivell patrimonial ha baixat per sota dels requisits de marge de manteniment de l'empresa, el corretatge té tot el dret a vendre els vostres valors sense contactar amb vosaltres ni obtenir el vostre permís. Molt sovint, les empreses no han de rebre una trucada de marge, de manera que si en donen una, ho fan com a cortesia del client.
Les accions que podeu esperar de la vostra intermediació s'indiquen a l'acord de compte de marge que es va signar en obrir el compte. Per assegurar-vos que rebi els diners que heu prestat, el corredor vendrà els títols del vostre compte independentment de si perdeu diners a les operacions, però pot ser que el broker no utilitzi necessàriament un mètode estricte quan seleccioneu les accions per vendre del vostre compte. En canvi, les accions que es venen per cobrir tot el dèficit del nivell de capital poden, per exemple, recollir-se per ordre alfabètic. Per acabar-ho de completar, en vendre els seus valors, el corredor pot fins i tot cobrar una comissió completa per a la transacció.
(Per obtenir més informació, llegiu Dare Sue Sue Broker?)
