Què és una hipoteca en dos passos
Una hipoteca en dos passos ofereix un tipus d’interès inicial per a un període d’introducció acordat. El període sol durar de cinc a set anys. Sovint, un préstec en dos passos ajuda un prestatari durant la construcció d'una propietat. Un cop finalitzada l’estructura i quan finalitzi el període inicial, el tipus d’interès s’ajusta per reflectir els tipus d’interès vigents.
Hipoteca hipòtesi de dos passos
Una hipoteca en dos passos és una opció atractiva per als prestataris en determinades situacions. Els prestataris que volen gaudir d’una taxa d’interès inferior al mercat i d’un pagament mensual més baix durant els primers anys del préstec són els consumidors clàssics d’un préstec en dos passos. Altres prestataris familiars en dos passos són propietaris que esperen vendre la casa abans que finalitzi el període inicial. A més, aquells compradors que creguin que els tipus d'interès baixaran durant el període de tipus inicial del préstec farien possibles candidats a un préstec en dos passos.
Els prestadors estan atrets per les hipoteques en dos passos, ja que aporten prestataris que, d'una altra manera, no podrien acollir-se a un préstec tradicional. Aquests prestataris absorbeixen el risc de mercat representat per l’augment dels tipus d’interès. Normalment, la taxa d’interès al final del període inicial serà superior al tipus inicial. Quan els tipus d’interès són més alts al final del període inicial, fa que el préstec sigui un tracte més rendible per al prestador. A més, quan el prestatari decideix no refinançar en el transcurs del préstec i la taxa es torna a un interès més elevat, el prestador rebrà amortitzacions més elevades del préstec. El refinançament és poc freqüent, ja que el prestatari en dos passos és molt probable que refinanciï o vengui la propietat per evitar la pujada del tipus d'interès.
Préstec en dos passos i hipoteques a tipus ajustable
Les hipoteques de dos passos són sovint denominades sovint com a hipoteques de tipus ajustable (ARM) en dos passos i els ARM no tenen termes intercanviables. Els préstecs en dos passos presenten un reajustament del tipus d'interès del préstec al final del període inicial. Arribats a aquest punt, el tipus d’interès està bloquejat per a la vida del préstec, sovint 25 anys. Els ARM, però, tenen moltes varietats i sovint reajustaran el tipus d’interès del prestatari moltes vegades sobre la resta del préstec.
Els ARM solen fer referència a un parell de números que descriuen els seus termes, com ara un ARM 5/5. En aquest cas, l’ajust de la tarifa primer és de cinc anys, després un cop cada cinc anys següents. Altres exemples inclouen un ARM de 7/1 que s’ajusta a la nota de 7 anys, després cada any següent, i un ARM de 2/28 que s’ajusta al cap de dos anys, i es manté a la mateixa velocitat durant el restant préstec de 30 anys. Aquests ARM són hipoteques a dos passos, però hi ha moltes altres modalitats d’ajust de tarifes.
Préstec de construcció en dos passos
Un altre tipus de préstec en dos passos està dissenyat per ajudar els compradors a finançar una etapa inicial de construcció, seguida d’un préstec més tradicional. Una fase de construcció independent és necessària perquè la garantia utilitzada per a un préstec tradicional, la casa en si, encara no existeix.
Aquest préstec és generalment només d’interès per al període inicial, amb un tipus d’interès més elevat però una vida molt més curta que un préstec estàndard. El prestador aprova generalment tant el comprador d’habitatge com el contractista i allibera els pagaments al contractista segons les necessitats. Una vegada finalitzada la construcció, el préstec es pot transferir a una hipoteca típica o pagar abans de configurar una hipoteca per al projecte finalitzat.
