El flux de caixa i els beneficis són aspectes crucials d'una empresa. Perquè una empresa tingui èxit a llarg termini, necessita generar beneficis alhora que opera amb un flux de caixa positiu.
Què és el flux de caixa?
El flux de caixa és l’entrada i la sortida de diners d’una empresa. És necessari per a operacions diàries, impostos, inventari de compres i per pagar els empleats i costos operatius.
El flux de caixa positiu indica que els actius líquids d’una empresa augmenten. Això li permet liquidar deutes, reinvertir en el seu negoci, retornar diners als accionistes, pagar despeses i proporcionar un amortidor davant els reptes financers futurs. El flux de caixa negatiu indica que els actius líquids d’una empresa disminueixen.
Què és el benefici?
El benefici és el superàvit després de deduir totes les despeses dels ingressos. El benefici és la imatge general d’una empresa i la base sobre la qual es calcula l’impost.
Hi ha tres tipus principals de beneficis que analitzen els analistes: benefici brut, benefici operatiu i benefici net. Cada tipus de benefici proporciona a l’analista més informació sobre el rendiment de l’empresa, sobretot si es compara amb altres períodes de temps i competidors del sector. Els tres nivells de rendibilitat es troben al compte de resultats.
Quin és més important per a una empresa?
Al determinar quin és més important, depèn del negoci i de les circumstàncies.
Per exemple, una empresa pot obtenir beneficis cada mes, però els seus diners es lliguen en actius durs o comptes a cobrar i no hi ha diners en efectiu per pagar els empleats. Un cop pagat el deute o l’empresa veu una entrada d’ingressos, comença a tornar a veure un flux de caixa positiu. En aquest exemple, el flux de caixa és més important perquè manté el negoci en funcionament mantenint un benefici. Alternativament, una empresa pot veure ingressos i fluxos de caixa augmentats, però hi ha una quantitat important de deute, de manera que el negoci no obté beneficis.
L'absència de benefici té un efecte minvant en el flux de caixa. En aquest cas, el benefici és més important. Una altra cosa a recordar quan es determina si es pot centrar-se en el flux de caixa o el benefici és el flux de caixa. Un propietari de l'empresa pot aportar els seus actius personals com a capital en l'empresa. De forma alternativa, poden obtenir un préstec per a petites empreses d’un banc per mantenir el negoci en funcionament fins que comenci a veure el flux de caixa.
