Què és l'exclusió de dividends?
L’exclusió de dividends es refereix a una prestació del servei d’ingressos interns (IRS) que permet a les corporacions restar una part dels dividends rebuts quan calculen els seus ingressos imposables.
Comprensió de l'exclusió de dividends
L’exclusió de dividends permet fonamentalment a les corporacions deduir dividends rebuts de les seves inversions, assegurant que els dividends de l’entitat receptora només tributen una vegada. Abans de la norma, les societats podien tributar sobre els seus beneficis i, després, sobre els dividends. En particular, l'exclusió de dividends només s'aplica a empreses classificades com a empreses nacionals i no a entitats estrangeres. A més, només els dividends emesos per altres empreses nacionals són elegibles per a l'exclusió.
En la mateixa línia que l'exclusió de dividends es troba la deducció de dividends rebuts, també coneguda com DRD. La deducció de dividends rebuts és una cancel·lació d’impost federal per a les empreses elegibles als Estats Units que rebin dividends d’entitats relacionades. Aquesta disposició IRS pretén alleujar les possibles conseqüències de la triple imposició sobre empreses cotitzades en borsa, és a dir, quan es tributa els mateixos ingressos per a la companyia que paga el dividend, la companyia que rep el dividend i quan l'accionista paga un dividend.
Exclusió de dividends i Llei de retallades i treballs fiscals
La Llei de retallades i feines d’impostos a finals del 2017 va modificar algunes disposicions d’exclusió de dividends. Anteriorment, les corporacions que tenien menys d’una cinquena part de les accions d’una altra companyia van poder deduir el 70 per cent dels dividends. Si una corporació posseïa fins a un 80 per cent de l'empresa, podria deduir el 75 per cent dels dividends. Les corporacions que tenien més del 80 per cent de l’altra companyia eren elegibles per deduir tots els dividends.
A partir de l’1 de gener de 2018, el nou règim fiscal baixa els dividends estàndard rebuts d’una deducció del 70 al 50 per cent. També baixa el 80 per cent de dividends rebuts a 65%; s'aplica als dividends de les corporacions que tinguin almenys un 20 per cent de les seves accions de propietat de la corporació destinatària.
La nova llei fiscal també substitueix el règim graduat d’impostos sobre societats, que tenia un tipus màxim del 35 per cent, amb un tipus d’impost pla del 21 per cent sobre totes les corporacions C. Tenint en compte que, les exclusions reduïdes i el tipus impositiu més baix suposaran properament el mateix impost real degut als dividends rebuts.
El tipus més reduït d’impostos pot animar a més empreses a operar amb una classificació corporativa, especialment aquelles que no preveuen emetre dividends als seus accionistes actuals. Anteriorment, les societats tenien un avantatge de tipus respecte a les corporacions C, però aquest avantatge s'ha vist mitigat pel nou règim fiscal, sobretot si la deducció per ingressos passius demostra un abast limitat o totalment absent.
