Què és Float?
En termes financers, el flotador és diners dins del sistema bancari que es compta breument dues vegades a causa de les llacunes de temps en el registre d’un dipòsit o la retirada, generalment a causa del retard en el processament de xecs en paper. Un banc acredita el compte d’un client tan bon punt es va dipositar un xec. Tanmateix, triga un temps a rebre un xec del banc del pagador i registrar-lo. Fins que el xec esborri el compte en què s’extreu, l’import que s’escriu per a “existeix” en dos llocs diferents, apareixent als comptes tant dels bancs del destinatari com del pagador.
Suren
Punts clau
- El flotador és bàsicament diners de doble recompte: una quantitat pagada que, a causa dels retards en el processament, apareix simultàniament als comptes del pagador i del destinatari. Individus i empreses poden utilitzar el flotador en el seu avantatge, guanyant temps o guanyant interessos abans del pagament. El fet de jugar amb flotador pot abocar-se al terreny del frau de fil o del frau de correu electrònic si implica l'ús de fons d'altres.
Els fonaments bàsics de la flotació
La Reserva Federal defineix dos tipus de flotador. El flotador de la presa de possessió resulta de retards a la institució de tramitació, normalment a causa dels retards de cap de setmana i de la temporada. El transport flotador es produeix a causa dels retards meteorològics inclinats i del trànsit aeri i, per tant, és el més elevat dels mesos d'hivern.
La Fed —que processa un terç de tots els controls als Estats Units— ha observat que, tot i que la quantitat de flotador fluctua de manera aleatòria, hi ha tendències definitives setmanals i estacionals. Per exemple, el flotador sol augmentar un dimarts a causa d’un retard de les comprovacions durant el cap de setmana, així com durant els mesos de desembre i gener a causa d’un volum de xec més elevat durant la temporada de vacances.
La Reserva Federal utilitza aquestes tendències per preveure els nivells de flotació, que després s’utilitzen en la realització quotidiana de la política monetària.
Com calcular el flotador
La fórmula per calcular el flotador és:
Float = Saldo disponible de l'empresa - Saldo de llibres de l'empresa
El flotador representa l'efecte net de les comprovacions en el procés de neteja. Una mesura habitual d’un flotador és el Flotatge diari mitjà, calculat dividint el valor total dels xecs que es troben en el procés de la recollida durant un període especificat pel nombre de dies del període. El valor total dels xecs en el procés de recollida es calcula multiplicant la quantitat de flotador pel nombre de dies pendents.
Per exemple, una empresa amb 15.000 dòlars de flotador pendents durant els primers 14 dies del mes, i 19.000 dòlars durant els darrers 17 dies del mes, calcularan el seu flotador diari mitjà com a:
- ÷ 31 = (210.000 $ + 323.000 $) ÷ 31 = 533.000 $ ÷ 31 = 17.193, 55 dòlars
Els usos del flotador
Les persones solen utilitzar el flotador en el seu avantatge. Per exemple, Amanda té un pagament amb targeta de crèdit per 500 dòlars a partir de l’1 d’abril. El 23 de març, escriu i envia un registre d’import de la quantitat, tot i que no té 500 dòlars al seu compte bancari. Ella sap, però, que el seu compte de pagament es dipositarà al seu compte corrent el 25 de març, i compta que probablement la companyia de targetes de crèdit no rebrà i presentarà el seu xec per pagar fins a l'1 d'abril. flotar (el temps entre la redacció del seu xec i el temps de la seva revisió) durant aquests dies.
Si fos intel·ligent en tecnologia, podria fer el mateix essencialment passant per Internet el 23 de març i programant un pagament electrònic al lloc web de la companyia de targetes de crèdit per a l’1 d’abril, comptant de nou que el seu banc hagués publicat el seu sou al 25 de març.
El futur de la flotació
Els avenços tecnològics al llarg dels anys han impulsat l’adopció de mesures que accelereixen substancialment els pagaments i, per tant, redueixen el flotador. Aquestes mesures inclouen l’ús generalitzat de pagaments electrònics i transferències electròniques de fons, el dipòsit directe de les retribucions dels empleats per part de les empreses i la digitalització i presentació electrònica de xecs, en lloc de la seva transferència física.
Com a resultat, la flotació als Estats Units va disminuir a partir de la mitjana rècord diària de 6.600 milions de dòlars a finals dels anys setanta (quan va augmentar a causa de la elevada inflació i les taxes d’interès elevades) a només 774 milions de dòlars el 2000.
La constant davallada del nombre de xecs escrits cada any, combinada amb la ràpida adopció de serveis de pagament innovadors i convenients, pot fer que el flotador fos una cosa del passat.
Exemple real de flotació
Les grans empreses i institucions financeres solen "jugar al flotador" amb sumes més grans amb ànim de lucre, és a dir, els ingressos per interessos que obtenen per un import accelerant el seu dipòsit als seus comptes o alentint la presentació del pagament.
Aquests moviments no són il·legals, ni per a particulars ni per a institucions, si els diners que hi ha són exclusius. No obstant això, jugar amb float pot abocar-se al terreny del frau de fil o del frau de correu electrònic si es tracta d’utilitzar fons d’altres persones. El 1985, la firma de corredoria EF Hutton & Company (ara desapareguda) es va declarar culpable de 2.000 càrrecs per haver-se endegat deliberadament i sistemàticament alguns comptes per finançar altres comptes, escrivint xecs sobre diners que no devia treure profit del flotador, en realitat, obtenir milions de préstecs dels bancs sense el coneixement dels bancs i sense pagar comissions ni interessos. Va ser, en essència, un esquema flotant, executat durant anys a escala magnífica.
Com que el flotador és essencialment un doble compte, pot distorsionar la mesura del subministrament monetari d'una nació inflant breument la quantitat de diners al sistema bancari.
