Què és un comerç de falsificacions?
Una operació falsa de capçalera és quan el preu de la seguretat es mou en una direcció, però després inverteix la marxa i es dirigeix en el sentit contrari. El comerç de cops falsos prové del seu nom d'una tàctica habitualment utilitzada per un jugador de bàsquet o de futbol per llançar l'oposició, portant amb el cap fingir que es mouen en una direcció, però després es mouen en el sentit contrari. El comerç de cops falsos es produeix més freqüentment en punts de ruptura clau, com ara nivells de suport o resistència importants, o mitjanes mòbils vigilades de prop, com la mitjana mòbil simple de 50 dies o 200 dies.
Punts clau
- Un comerç de falsificacions de capçalera es mou en una direcció, però després inverteix el rumb i es mou en la direcció contrària. Les operacions falses de capgrossos es produeixen amb més freqüència en punts de ruptura clau, com ara nivells de suport importants o de resistència, o mitjanes mòbils vigilades de prop. el comerç pot comportar pèrdues importants ja que sovint es produeixen abans de l'inici d'una tendència important en el sentit contrari.
Comprensió d'un comerç de falsificacions
Penseu en la situació en què un índex important del mercat ha fet nous màxims enmig del deteriorament dels fonaments econòmics. Els operadors que busquen reduir l'índex monitoritzaran de prop els nivells tècnics significatius per avaluar si l'avanç comença a descompondre's. Suposem que l’avanç de l’índex s’atura i comença a baixar, cotitzant per sota d’una mitjana mòbil a curt termini clau. En aquest moment, els óssos podrien precipitar-se, segons la seva opinió comercial que ha començat la disminució de l'índex, però si l'índex posteriorment inverteix el curs i es dirigeix més amunt, aquest seria un comerç clàssic de falsificacions.
Els contraris sovint intenten treure’n profit de les operacions falses, ja que la seva filosofia comercial accepta la voluntat d’anar contra la multitud. Afirmen que els comerciants institucionals impulsen el preu d’una seguretat a través d’àrees de suport / resistència vigilades de prop per trobar liquiditat addicional per omplir comandes més grans a un millor preu per als seus clients, especialment en el mercat de divises, que no té un regulador centralitzat.
Els comerciants i inversors que aposten per un comerç fals davant poden suposar pèrdues importants ja que sovint es produeixen abans de l'inici d'una tendència important en sentit contrari. L’adherència a límits estrictes d’aturada en aquests casos contribueix a minimitzar el risc.
El comerç i desglossaments de capçalera
Un desglossament inicial normalment és seguit per algun nivell de retirada. Quan el preu es remunta al nivell inicial de descompte o una mica més lluny, el comerciant queda per determinar si la retirada és l'inici d'una falsificació principal (falsa ruptura) o si és temporal, i el mercat continuarà aviat cap a la direcció. ruptura En aquest darrer cas, el pullback pot presentar una altra oportunitat per introduir una jugada.
Comerç contra falsificacions de cops flaix
El mercat rècord de bous que va començar el març del 2009 ha produït molts comerços falsos durant l'última dècada. Potser l'exemple més conegut va ser el "Crash Flash" del 6 de maig de 2010, en què la Dow Jones Industrial Average (DJIA) va llançar gairebé 1.000 punts en qüestió de minuts en la negociació intra-dia abans d'esborrar la major part d'aquesta pèrdua per part de la Tanca. Els comerciants que van apostar a llarg termini en els baixos índexs de renda variable dels Estats Units, basats en que el "Crash Flash" representava un nou mercat de baixos, va patir el dolor de veure que aquests índexs van registrar màxims en els anys posteriors.
Exemple pràctic de comerç contrafals
El preu de les accions de PayPal Holdings Inc. va encetar un comerç de falsificacions de llibres de text el 3 de juny de 2019, que es va situar per sota de la SMA de 50 dies i el balanç del 13 de maig, una àrea clau de suport. El preu de l'acció va augmentar un 3% el dia següent de negociació per tancar-se per sobre de l'àrea de suport, donant la primera pista d'un possible comerç fals. Les accions de PayPal van continuar augmentant en les sessions de negociació posteriors, i el comerç fals va confirmar el 10 de juny, quan el preu va tancar per sobre del màxim balanç anterior.
StockCharts.com.
