Tot i que la cadena de blocs més importants està causant a diverses indústries, i especialment dins del sector dels serveis financers, sembla que sorprenentment les hipoteques han quedat aïllades del trastorn. Tot i això, això canvia ràpidament. L’atractiu de la cadena de blocs a les entitats financeres és bastant clar: la capacitat de desintermediació i reducció de la fricció inherent a les interaccions entre consumidors i bancs com els préstecs és difícil de resistir.
Tot i així, la indústria creditícia immobiliària es manté fermament arrelada en un sistema que eleva significativament el cost de les transaccions. Això està canviant lentament a mesura que la influència del blockchain s’aprofita al sector, introduint nous productes i plataformes que amenacen el status quo i podrien canviar significativament el funcionament de la hipoteca.
La tecnologia descentralitzada ofereix diversos avantatges respecte al model actual, però es basa en gran mesura en les taxes d’adopció i l’escalabilitat. Si la tecnologia blockchain superés aquests reptes i trobés un autèntic nínxol a la indústria, el joc hipotecari podria semblar molt diferent en pocs anys.
Intermediaris i parets bancàries
Un dels problemes actuals als quals s’enfronta la indústria de préstecs institucionals és la complexitat del procés de préstecs. Si bé el sector tecnològic financer ha fet una gran incursió en els processos de racionalització, no deixa de ser que, per a la majoria dels prestadors institucionals, que aproven un prestatari potencial, és un procés que sol durar setmanes, si no mesos.
El principal culpable és que a cada pas del procés de préstec, hi ha un intermediari que alenteix la possible aprovació de la hipoteca. Als Estats Units, cada sol·licitud d’hipoteca ha de passar per serveis financers, agents de béns arrels, advocats i molt més en el temps entre acceptar una oferta i tancar una venda. Cadascun d’aquests passos inclou tarifes i afegeix dies a un procés ja llarg. Per descomptat, les hipoteques als Estats Units poden trigar fins a dos mesos complets a aprovar-se.
El segon problema és la confiança. Una de les fonts més importants de retards en les sol·licituds d’hipoteca són els errors de la documentació basada en paper. L'altra cara de la taula no té cap culpa, però.
Una gran part del problema que va provocar la crisi financera del 2008 va ser el mercat hipotecari secundari a l'estat oest i el fet que molts processos d'aprovació bancària es mantenen entre els pitjors i completament opacs en el pitjor. El resultat va ser una vigilància molt més estricta i un augment dels costos per als usuaris.
Què Blockchain porta a la taula
Si bé el blockchain no ofereix un remei perfecte als problemes que afecten la indústria, proporciona un model que minimitzi alguns d’ells. La primera gran millora que aporta la tecnologia és la transparència. La tecnologia ledger distribuïda de Blockchain (DLT) proporciona dues actualitzacions principals al model actual: descentralitza l'emmagatzematge d'informació i fa que totes les transaccions siguin disponibles immediatament a tots els nodes de la cadena. La primera actualització significa que les empreses i els prestadors ja no poden manipular informació ni realitzar pràctiques ombrívoles amb dades, ja que es comparteix a tota la xarxa i no sota la seva supervisió exclusiva.
La segona i més immediata actualització important significa que totes les transaccions es converteixen en registre públic en un registre que s’actualitza simultàniament i no es pot manipular. Empreses com Viva Network, que ofereix una plataforma descentralitzada de crèdit multitudinari, prometen eliminar els intermediaris i crear un mercat de préstecs a domicili més obert. Aquestes plataformes confien en la potència de la tecnologia ledger per crear un sistema basat en la rendició de comptes i la incapacitat d’enganyar gràcies als contractes intel·ligents. Això, al seu torn, redueix bona part del fregament present en les sol·licituds hipotecàries.
L’altre aspecte important amb què pot ajudar la blockchain és la desintermediació. Actualment, el procés d’aprovació de la hipoteca pot costar milers de dòlars abans que es pagui un sol centèric cap al préstec. Des dels honoraris legals fins als costos de subscripció, els compradors d’habitatges han de passar per diversos cèrcols costosos abans d’haver aprovat les seves sol·licituds. Blockchain també pot eliminar els intermediaris en sistemes centralitzats, com ara els bancs i els prestadors hipotecaris.
Empreses com Synechron es concentren a proporcionar un millor valor en el procés de préstec, simplificant el procés per a les dues parts gràcies a una automatització limitada. Tot i això, aquestes solucions, tot i ser efectives per accelerar el procés, no tracten la causa principal, un procés molt estratificat. Empreses com Homelend integren solucions basades en la tecnologia que giren al voltant de la blockchain. La xarxa P2P de l’empresa connecta directament els prestadors i els prestataris, eliminant molts dels passos implicats en el procés –legals, subscripcions i molt més– i els reemplaça per la tecnologia d’intel·ligència artificial i d’aprenentatge de màquines. La durada del procés de precalificació i aprovació es pot reduir gairebé la meitat.
"La cadena de valor hipotecari ha crescut en complexitat durant les últimes tres dècades, a causa de la tendència cap a la titulització, que ha amplificat significativament l'oferta financera. Tot i això, els processos de préstecs hipotecaris continuen essencialment basats en paper i involucren a molts actors, cosa que els fa complicats, tediosos i Lent. Això té diverses conseqüències negatives tant per al prestatari com per a altres parts implicades ", diu el llibre blanc de la companyia.
Arribant a la massa crítica
Aquestes solucions basades en blockchain tenen un potencial real de disrupció i podrien eliminar moltes de les ineficiències que afecten la indústria hipotecària. Tot i això, les eines es mantenen en la seva primera infància i la seva adopció continua sent la preocupació més gran. Tanmateix, si aconsegueixen demostrar la seva valor, la blockchain podria crear ràpidament un model significativament més eficient, transparent i més ràpid per prestar i comprar habitatges.
