El terme prompte de cost-dòlar es refereix a la pràctica d’invertir un import de dòlar consistent en la mateixa inversió durant un període de temps. Per exemple, és possible que estigueu interessats a comprar accions de XYZ, però no voleu arriscar-vos a ingressar els vostres diners alhora. En canvi, podríeu invertir una quantitat constant, per exemple, de 300 dòlars cada mes. Si l'acció cotitza a 10 dòlars un mes, comprarà 30 accions. Si després ascendeix a 12 dòlars, acabaràs amb 25 accions aquell mes. I si el preu cau a 8 dòlars un mes més, acumularàs 37, 5 accions. Si invertiu en un pla 401 (k), aquest és el vostre plantejament. Si seguiu la vostra assignació d’actius per un termini més llarg, esteu introduint un import de dòlar constant cada mes en una assignació específica d’inversions.
Redueix el component emocional
Un dels avantatges de la mitjana de costos en dòlars és que invertint mecànicament, traureu el component emocional de la vostra presa de decisions. Continuareu fent un curs preestablert per comprar una quantitat determinada de dòlars de la vostra inversió preferida, independentment de quina magnitud el preu oscil·la. D’aquesta manera, no s’alliberarà de la vostra inversió quan el preu baixa en un balanç tan sol, sinó que es pot veure com una oportunitat per adquirir més accions a un cost inferior.
Evita el mal temps
Les pujades del mercat amb el temps
Un altre desavantatge de la mitjana de costos en dòlars és que el mercat tendeix a augmentar amb el pas del temps. Això vol dir que, si invertiu una quantitat fixa anteriorment, és probable que vagi millor que les quantitats més petites invertides durant un període de temps. La quantitat forfetària proporcionarà un millor rendiment a llarg termini com a conseqüència de la tendència a l'alça del mercat.
No és un substitut per identificar bones inversions
No obstant això, la mitjana de costos amb dòlar no és una panacea. Haureu d’assumir la tasca d’identificar bones inversions i fer la vostra investigació encara que opteu per un enfocament mitjà de despesa passiva en dòlar. Si la inversió que identifiqueu resulta ser una mala elecció, només invertireu de forma constant en una inversió que perd.
A més, adoptant un enfocament passiu, no respondràs a l'entorn que canvia. A mesura que canvia l’entorn d’inversions, és possible que obtinguis informació nova sobre una inversió que potser voldria repensar el teu enfocament. Per exemple, si sentiu que l'empresa XYZ està fent una adquisició que afegirà els seus beneficis, potser voldreu augmentar la vostra exposició a l'empresa. Tanmateix, un enfocament mitjà de despesa en dòlars no permet aquest tipus de gestió de cartera dinàmica.
La línia de fons
