Què és la Prudent Expert Act?
La Prudent Expert Act és una mesura reguladora que conté l’apartat 404a1B de la Llei de seguretat dels ingressos de jubilació dels empleats, o ERISA, que exigeix la confiança d’un pla de jubilació de cotització definida per utilitzar cura, habilitat, prudència i diligència i actuar de la mateixa manera. que algú que estigui familiaritzat amb aquestes qüestions actués.
Punts clau
- La Prudent Expert Act exigeix que els patrocinadors del pla de contribució definida actuïn de forma coherent amb les bones pràctiques i un estàndard de confiança. La Prudent Expert Act, que s’aplica a plans de jubilació com 401 (k) s, conté un llenguatge més fort que la regla de la persona prudent. les directrius que hi havien abans. Segons la Llei, els patrocinadors del pla han de realitzar la diligència deguda, actuar amb cura, habilitat i prudència i oferir opcions d’inversió que s’ajusten a l’horitzó de temps dels participants, a les expectatives de retorn i a la tolerància al risc.
Comprensió de la Prudent Expert Act
El llenguatge Prudent Expert Act crea una distinció important de la regla de la persona prudent anterior ja que manté la confiança amb un estàndard més estricte. També s’anomena norma experta prudent o norma experta prudent. El llenguatge que afirma, familiaritzat amb aquestes qüestions, s'ha interpretat com a expert. Un fiduciari és algú que legalment és responsable dels diners d’una altra persona i que legalment està obligat a gestionar aquests diners en el millor interès del seu propietari. Les millors pràctiques de Fiduciary inclouen la identificació de l’horitzó de temps del client, el retorn desitjat i la tolerància al risc, l’elecció de classes d’actius coherents amb aquestes directrius, revisar periòdicament el rendiment de la inversió i reevaluar periòdicament si s’estan complint els estàndards fiduciaris.
Un fideïcomissari no ha d’actuar simplement respecte d’un pla cobert d’ERISA com qualsevol persona prudent. Han d’acostar-s’hi com ho faria un expert prudent. Quan es tracta d'inversions, se'ls considera no com una persona prudent, sinó com un gestor d'inversions professional prudent. Una persona prudent pot realitzar un nivell de diligència deguda abans de realitzar una inversió, presumptament un expert prudent faria molt més. L’estàndard de les persones prudents és el punt de partida dels fiduciaris ERISA, ja que la norma que els és aplicable és considerablement més estricta.
Beneficis d’un expert prudent
Quan es van popularitzar per primera vegada els plans 401k, alguns patrocinadors del pla van contractar l’agent d’assegurances que gestionava l’assegurança de responsabilitat civil de l’empresa o un agent que ja era conegut per la direcció. Uns altres van contractar una gran empresa de fons mutus. Però l'elecció d'aquests generalistes generalment incompliria el deure fiduciari per contractar prudents experts. Probablement gestionar un pla de 401k és massa complex per a algú sense la formació, els coneixements i els recursos necessaris, i les empreses encara podrien tenir responsabilitat fiduciaria.
La millor pràctica seria contractar un assessor de confiança que assumeixi i reconegui la responsabilitat fiduciària i les decisions discrecionals per a un programa de 401k. Aquest assessor pot trobar i eliminar les taxes i conflictes d’interessos ocults i disminuir la responsabilitat fiduciaria del patrocinador del pla 401k mitjançant el control del pla, els proveïdors de serveis i les inversions. Segons ERISA, contractar experts en prudència és un requisit fiduciari quan el pla necessita coneixement o serveis.
