Les divisions tenen un factor important en la negociació de divises rendibles. Quan es compara la difusió mitjana amb el moviment mitjà diari, apareixen molts problemes interessants. Primer, algunes parelles són més avantatjoses per al comerç que d’altres. En segon lloc, els diferencials al detall són molt més difícils de superar en el comerç a curt termini que alguns podrien preveure. En tercer lloc, una propagació més gran no vol dir necessàriament que la parella no sigui tan bona per a la negociació diària com les alternatives de propagació inferior. El mateix passa amb una menor difusió: no sempre és millor comerciar que una alternativa de difusió més gran.
Punts clau
- Per als spreads de negocis de dies, algunes parelles són millors que d’altres, i no es pot treure conclusions sobre la comerciabilitat en funció de la mida de la distribució (gran vers petit). Si es converteix l’interès en un percentatge de l’interval diari, els operadors poden veure quina parella ofereix el millor valor pel que fa a la seva propagació al potencial de pip diària. Els comerciants de forma activa el dia de comerç probablement comerciaran les parelles amb la distribució més baixa com a percentatge del potencial màxim de pip. Els comerciants poden supervisar els moviments mitjans diaris per veure si la negociació en temps de baixa volatilitat presenta un potencial de benefici suficient per fer que la negociació activa (amb un diferencial) valgui la pena.
Establiment d'una línia de referència
Per entendre de què tractem i quines parelles s’adapta més a la negociació diària, cal una línia de base. Per això, la propagació es converteix en un percentatge de l’interval diari. Això ens permet comparar els propòsits respecte al potencial màxim de pip per a un dia de comerç en aquest parell. Si bé els nombres que apareixen a continuació reflecteixen els valors existents en un període de temps determinat, la prova es pot aplicar en qualsevol moment per veure quina parella de monedes ofereix el millor valor en termes de la seva propagació al potencial de pip diària. La prova també es pot utilitzar per cobrir períodes de temps més llargs o més curts.
Aquests són els valors diaris i els propòsits aproximats (els diferencials variaran de agent a corredor) a partir del 7 d'abril de 2010. A mesura que els moviments mitjans diaris canvien, també serà el percentatge del moviment diari que la propagació representa. Un canvi en la difusió també afectarà el percentatge.
Tingueu en compte que: en el càlcul percentual, la diferència s'ha descomptat de la gamma mitjana diària. Això vol reflectir que els clients minoristes no poden comprar al preu de l’oferta diària més baixa que es mostra a les seves gràfiques.
EUR / USD
DailyAverageRange (12): 105
Difusió: 3
- Difusió com a percentatge del potencial màxim de pip: 3/102 = 2, 94%
USD / JPY
DailyAverageRange (12): 80
Difusió: 3
- Difusió com a percentatge del potencial màxim de pip: 3/77 = 3, 90%
GBP / USD
DailyAverageRange (12): 128
Difusió: 4
- Difusió com a percentatge del potencial màxim de pip: 4/124 = 3, 23%
EUR / JPY
DailyAverageRange (12): 121
Difusió: 4
- Difusió com a percentatge del potencial màxim de pip: 4/117 = 3, 42%
USD / CAD
DailyAverageRange (12): 66
Difusió: 4
- Difusió com a percentatge del potencial màxim de pip: 4/62 = 6, 45%
USD / CHF
DailyAverageRange (12): 98
Difusió: 4
- Difereix com a percentatge del potencial màxim de pip: 4/94 = 4, 26%
GBP / JPY
DailyAverageRange (12): 151
Difusió: 6
- Difereix com a percentatge del potencial màxim de pip: 6/145 = 4, 14%
Quines parelles al comerç
Quan la propagació s’expressa en un percentatge de la mitjana mitjana diària, la propagació pot ser força significativa i tenir un gran impacte en les estratègies de comerç de dia. Sovint això passa per alt els comerciants que consideren que cotitzen gratuïtament ja que no hi ha cap comissió.
Si un comerciant cotitza activament durant un dia i es centra en una parella determinada, és molt probable que realitzi un comerç de parelles amb la distribució més baixa com a percentatge del potencial màxim de pip. La relació EUR / USD i GBP / USD presenta la millor relació de les parelles analitzades anteriorment. L’EUR / JPY també s’alça entre les parelles examinades. Tot i que el GBP / USD i EUR / JPY tenen una propagació de quatre pip, van superar el USD / JPY, que generalment té un spread de tres pipes.
En el cas del USD / CAD, que també té un spread de quatre pip, va ser un dels pitjors parells del comerç diari, i el spread va representar una part important del rang mitjà diari. Parells com aquests s’adapten millor a moviments a llarg termini, on la propagació es fa menys significativa quan més es mou la parella.
Afegint cert realisme
Els càlculs anteriors van suposar que el rang diari es pot capturar i això és molt poc probable. Basat simplement en l'atzar i la franja mitjana diària d'euros / dòlars, hi ha molt menys que l'1% de possibilitats d'escollir el màxim i el baix. Malgrat el que la gent pugui pensar en les seves habilitats comercials, fins i tot un comerciant de dia experimentat no serà molt millor per poder capturar tot un dia, i no ho han de fer.
Per tant, cal afegir una mica de realisme al nostre càlcul, considerant el fet que escollir els màxims exactes i baixos és molt poc probable. Si suposem que un comerciant és poc probable que surti / introdueixi el 10% superior de la gamma diària mitjana i és poc probable que surti / introdueixi el 10% inferior de la gamma diària mitjana, això significa que un comerciant té el 80% de la gamma disponible. ells. Entrar i sortir dins d’aquesta àrea és més realista que poder entrar directament en un màxim o baix diari.
L'ús del 80% de l'interval mitjà diari en el càlcul proporciona els valors següents per a les parelles de moneda. Aquests números pinten un retrat en què la difusió és molt significativa.
EUR / USD
- Escampar en un percentatge de potencial potencial (80%) de pip: 3 / 81, 6 = 3, 68%
USD / JPY
- Difusió com a percentatge del potencial màxim de pip: 3 / 61, 6 = 4, 87%
GBP / USD
- Difusió del percentatge de potencial potencial (80%) de pip: 4 / 99, 2 = 4, 03%
EUR / JPY
- Difereix-se en un percentatge de potencial potencial (80%) de pip: 4 / 93, 6 = 4, 27%
USD / CAD
- Escampar com a percentatge de potencial (80%) potencial de pip: 4 / 49, 6 = 8, 06%
USD / CHF
- Escampar com a percentatge de potencial (80%) potencial de pip: 4 / 75, 2 = 5, 32%
GBP / JPY
- Escampar com a percentatge de potencial (80%) potencial de pip: 6/116 = 5, 17%
A excepció de la quantitat EUR / USD, que és poc inferior, més d’un 4% de l’interval diari es produeix per la distribució. En alguns parells, la distribució és una part important de l’interval diari quan es fa un factor de probabilitat que possiblement el comerciant no pugui seleccionar les entrades / sortides amb precisió dins d’un 10% de l’alta i la baixa que estableixen l’interval diari.
La línia de fons
Els comerciants han de saber que la distribució representa una part important del rang mitjà diari en moltes parelles. Quan es factoritza els preus probables d’entrada i sortida, la propagació es fa encara més significativa. Els comerciants, especialment els que cotitzen en períodes de temps curts, poden supervisar els moviments mitjans diaris per comprovar si la negociació en temps de baixa volatilitat presenta prou potencial de benefici per fer que la negociació activa (amb un diferencial) valgui la pena.
A partir de les dades, el valor EUR / USD i GBP / USD té el menor percentatge de moviment entre difusió, tot i que els comerciants han d’actualitzar les xifres a intervals regulars per veure quines parelles val la pena negociar en relació amb la seva propagació i quines no. Les estadístiques canviaran amb el pas del temps i, durant els moments de gran volatilitat, la propagació es fa menys significativa. És important fer un seguiment de les xifres i comprendre quan val la pena negociar i quan no ho és.
