Com a exemple de com el poder econòmic està canviant dels Estats Units a altres països, al Fortune Global 500 del 2019, les empreses amb seu a Estats Units només representen 4 dels primers 10 per beneficis i només 2 dels primers 10 per ingressos. Els líders de beneficis inclouen Apple Inc. (AAPL) en el segon lloc, JPMorgan Chase & Co. (JPM) en el sisè lloc, Alphabet Inc. (GOOGL) en 7è lloc, i Bank of America Corp. (BAC) en el lloc nou. Apple té gairebé el doble dels beneficis anuals de JPMorgan Chase (59.500 milions de dòlars enfront de 32.4 mil milions de dòlars), però només aproximadament la meitat de la saudita Aramco (111.0 mil milions de dòlars).
Fortune, les deu empreses més rendibles del món i els seus beneficis l'any passat són els següents:
- Saudi Aramco - 110.900 milions de dòlars d’aplicació - 59.500 milions de dòlars Banc industrial i comercial de la Xina - 45.000 milions de dòlarsSamsung Electronics - 39.800 milions de dòlars Banc de construcció de China - 38.4 mil milions de dòlars - 38.400 milions de dòlars JPM Chase & Co. - 32.500 milions de dòlars Alfabet - 30, 7 mil milions de dòlars Banc d’Agricultura de la Xina - 30, 6 mil milions de dòlars Banc d’American Corp. - de 28, 1 mil milions de dòlars. - 27.2 mil milions de dòlars
Punts clau
- Saudi Aramco és, amb molt, la companyia més rendible del món. La majoria dels líders mundials en beneficis es basen fora dels bancs xinesos propietat dels Estats Units entre els líders de beneficis.
Significació per als inversors
Saudi Aramco és el productor de petroli de l'Aràbia Saudita i la principal font d'ingressos del govern d'aquest país mitjançant impostos, royalties i dividends. Des de fa més de 3 anys, el governant de l’Aràbia Saudita, el príncep coronel Mohammed bin Salman, conegut habitualment com a MBS, ha estat promovent la idea de vendre una participació del 5% de capital a través d’una OIP.
Aquest acord s'ha retardat repetidament, i el darrer termini suggerit pel govern saudita és el 2020-2021, segons OilPrice.com. Un dels punts claus que ha suposat ha estat la vacil·lació del govern saudita de fer públics diversos fets sobre les reserves de petroli de la companyia, entre altres qüestions que tenen una importància estratègica.
Indicat del creixement econòmic d’Àsia, els 10 primers beneficis inclouen 4 bancs xinesos d’estat, a més del conglomerat sud-coreà Samsung Electronics. En tercer lloc per beneficis, darrere de Saudi Aramco i Apple, es troba el Banc Industrial i Comercial de la Xina. Els seus beneficis anuals són de 45.0 mil milions de dòlars i són els deu més rendibles en actius (4.0 bilions de dòlars) i en empleats (449.000). Per contra, el banc més gran dels Estats Units, JPMorgan Chase, té beneficis de 32.500 milions de dòlars, amb actius de 2.6 bilions de dòlars i té 256.000.
L’explotació del sector bancari xinès s’il·lustra en les xifres combinades del Banc d’I i C més les altres 3 del top 10 global per beneficis, el Banc de la construcció de la Xina, el Banc Agrícola de la Xina i el Banc de la Xina. Com a grup, generen beneficis anuals de 141.400 milions de dòlars, tenen actius de 13, 8 bilions de dòlars i ocupen més d’1, 6 milions de persones.
En comparació, tot el sector bancari als Estats Units té actius de 18, 2 bilions de dòlars i dóna feina a 2, 1 milions de persones, per dades del primer trimestre de 2019 de la FDIC, segons informa l'American Bankers Association. Els beneficis anuals totals dels bancs nord-americans van ser de 237 mil milions de dòlars el 2018, segons les dades de la FDIC que va informar Bloomberg.
Walmart Inc. (WMT) és el líder mundial en ingressos, mentre que Exxon Mobil Corp. (XOM) és el vuitè lloc. Els primers 10 per ingressos inclouen les companyies petrolieres xineses Sinopec i China National Petroleum, la xarxa xinesa d'utilitat elèctrica xinesa i el Toyota Motor del Japó. Les companyies petrolieres Royal Dutch Shell, Saudi Aramco i BP, a més del fabricant de vehicles automòbils d’Alemanya, completen els líders d’ingressos.
Mirant endavant
L'objectiu previst previst per a Saudi Aramco vendria una participació del 5% al públic inversor per 100 mil milions de dòlars, establint un valor de 2 trilions de dòlars per a tota la companyia. Això implica un coeficient P / E de 18, 0 vegades els guanys, car en comparació amb 11, 2 per a Shell i 13, 4 per a BP, però proper a la xifra de 17, 4 per a Exxon Mobil, per Yahoo Finance.
